USA turg: Viis ettevõtet, mis on raskustest väljumas
Investeerimismaailmas otsitakse sageli järgmist suurt edulugu, kuid kogenud investor teab, et suurim potentsiaal peitub sageli hetkes, mil langev trend murdub. USA börsilt leiab praegu mitmeid ettevõtteid, kes on suutnud keerulised ajad seljataha jätta. Selles ülevaates analüüsime viit ettevõtet – alates kiibitootjatest kuni jaekaubanduseni –, kelle äritulemused on teinud märgatava pöörde paremuse poole või näitavad tugevaid taastumise märke.
AMD on teinud võimsa tagasituleku, pöörates eelmise perioodi kahjumi 75,4% suuruseks ärikasumi kasvuks. Ettevõtte müügitulu kasvas samal ajal 35,6%, mida vedas suur nõudlus uute Ryzeni protsessorite ja graafikakaartide järele. See näitab, et ettevõte on suutnud oma tooteportfelli edukalt rahaks pöörata, vaatamata tihedale konkurentsile.
Edu taga on selge panus tehisintellektile ja andmekeskustele. Kuigi aktsia hind on konkurentsisurve tõttu olnud heitlik, kinnitavad uued tooteesitlused ja tugevad finantsnäitajad, et AMD on tehnoloogiarallis tõsiseltvõetav tegija. Investorile on see märk, et ettevõtte kasvulugu on taastunud ja põhineb reaalsel nõudlusel, mitte vaid kulude kärpimisel.
Energeetikasektoris paistab silma Diamondback Energy, kelle ärikasum tegi läbi muljetavaldava 74,1% hüppe, tulles välja varasemast langusest. Kasvu mootoriks oli tootmismahtude järsk suurenemine tänu strateegilistele ülevõtmistele, mis kergitas müügitulu lausa 48,4% võrra.
See taastumine on investorile eriti magus, kuna geopoliitilised pinged hoiavad nafta hinda toetaval tasemel. Ettevõte on suutnud kasvatada mahte ajal, mil turg seda enim vajab, muutes aktsia atraktiivseks valikuks neile, kes otsivad kaitset energiasektorist ja hindavad tugevat rahavoogu.
Jaekaubanduses on Ross Stores tõestanud, et sooduspoodide mudel töötab suurepäraselt ka keerulisematel aegadel. Ettevõtte ärikasum kasvas 19,4% ja müügitulu 9,8%, mis viis aktsia hiljuti uutele rekordtasemetele, trotsides üldist jaekaubanduse ebakindlust.
Edu võti peitub tarbijate käitumise muutuses – inimesed otsivad üha enam soodsamaid hindu ja "allahindluste jahti". Ross Stores on suutnud selle nõudluse kinni püüda, meelitades ostjaid edukate kampaaniatega. See teeb ettevõttest kindla valiku ajal, mil paljud teised jaeketid vaevlevad tarbimise jahenemise käes.
Microchip Technology ei ole veel kasumikasvu jõudnud, kuid langus on märgatavalt pidurdunud (-39,4% võrreldes varasema -85,3%-ga). Veelgi olulisem on aktsia hiljutine 10% ralli, mille vallandas oodatust tugevam müügiprognoos ja paranenud väljavaade.
See on klassikaline "põhja tabamise" lugu. Märgid näitavad, et klientide laovarude vähendamise tsükkel on läbi saamas ja nõudlus taastub. Investorid vaatavad siin juba praegustest numbritest kaugemale, panustades pooljuhtide sektori uuele tõusutsüklile, mis muudab aktsia huvitavaks just praegusel hetkel.
Tarkvaraettevõte MongoDB liigub kasumlikkuse suunas oodatust kiiremini. Ärikahjum vähenes 33,9% ja müügitulu kasvas 18,7%, mida toetab ettevõtte pilveteenuse Atlas populaarsus ja analüütikute kasvanud usaldus.
Analüütikute optimismi ja hinnasihtide tõusu taga on usk tehisintellekti ja andmehalduse tulevikku. Kuigi ettevõte on veel kahjumis, näitab tugev käibekasv ja kulude kontrolli alla saamine, et ärimudel on skaleeritav ja liigub õiges suunas, pakkudes kasvuinvestorile head sisenemiskohta.
Kokkuvõte
Kokkuvõttes joonistub välja mitmekesine pilt. Kui AMD ja MongoDB ratsutavad tehnoloogia ja tehisintellekti nõudluse harjal, siis Diamondback ja Ross Stores lõikavad kasu vastavalt makromajanduslikust olukorrast ja tarbijate säästlikkusest. Eraldi tasub silma peal hoida Microchipil, mis pakub võimalust siseneda tsükli pöördepunktis. Investoril tasub aga olla valvas "paberil" taastujate suhtes (nagu Kraft Heinz või Gilead), kus kasumikasv tuleneb vaid raamatupidamislikest muudatustest, mitte reaalsest äri edust.
RYTM-i sisu on vaid informatiivne ning ei ole finants- ega investeerimisnõuanne. Vastutate oma investeerimisotsuste eest täielikult ise. Konsulteerige alati spetsialistiga.